1、38句反问句改陈述句大全及答案

2、证券从业资格证券基础知识真及答案解释

1.当无力去改变一切，无力去做一些想做的事，无力去拥有想要的东西，是多么压抑。尤其无力改变身边最亲近的人，内心是多么焦虑，一切是那么无奈。

2.改变带突破，双赢促和谐。

3.很多时候，一个人的改变，是从另一个人的到来或离去开始的。

4.京国多年情尽改，忽听春雨忆江南。——虞集《听雨》

5.镜破不改光，兰死不改香。

6.就要上小学了，如果你能改掉这些缺点，老师相信你一定就更棒了。

7.老去光阴速可惊。鬓华虽改心无改，试把金觥，旧曲重听，犹似当年醉里声。

8.累积点滴改进，迈向完美品质。

9.留住你一面，画在我心间，谁也拿不走，初见的画面，哪怕是岁月，篡改我红颜，你还是昔日，多情的少年。

10.没有完全合适的两个人，只有互相迁就的两颗心。你改一点，我改一点，虽然大家都失去点自我，却可以成为默契的一对。相爱，从不是一个人的事。

11.每失望一次，我就少做一件爱你的事，直到最后备注改成全名、取消特别关注上线不主动找你、收起你送的东西、删掉你所有的照片、再也不偷偷看你的时候，就是该说再见了。

12.哪怕前路也有尽头，但是没关系，我遇见过一帮同路人，我们能同路，因为我们都可以向着一个铜墙铁壁的结果冲过去，却不改道路。墙后必有我们要的世界，哪怕得不到。

13.你改不改变努不努力，影响不了别人，而是你自己。

14.你活得不快乐的原因大概是，你总是间接性的踌躇满志，持续性的混吃等死，既没有办法忍受目前的状态，又没能力去改变。

15.请努力的改掉你的脾气和大男子主义，不要以为那很酷，很个性，应该知道那很致命。

16.如果你觉得我哪里不对，请一定要告诉我，反正我也不会改，你别憋出病来。

17.社会啊，真的是能改变人。以前在学校的时候我是个很优秀的人，现在我是个好人。这都是姑娘们告诉我的。

18.时光永远不会改变我对你深沉的爱恋，时间的流逝只会使它愈加深厚，祝你生日快乐，我永远的爱人！

19.天赋不能带来的东西，努力或许可以改变。

20.问候不能改变天气，却能改变心情。虽然季节充满寒气，愿你感到暖意。

21.我多麽想和你见一面，看看你最近改变，不再去说从前，只是寒喧。

22.我喜欢你，岂止是狼子野心，是贼心不改。

23.我喜欢你不止是狼子野心，还贼心不改。晚安！

24.无论做什么工作，为了生存的那份顽强，都是令人尊敬的！改变生活状态的勇气，是一种勇敢，逆袭的人生，其实更有意义！

25.习惯这个东西很可怕，特别是你不得不面对改变的时候。

26.心非，名为错；有心非，名为恶。过能改，归于无；倘掩饰，增一辜。

27.心与心的呼唤，离不开深深的爱恋；心与心的沟通，离不开永久的思念。生命中的每一天，愿有你的陪伴，直到海枯石烂，仍不改变。

28.要让事情改变，先改变我自己；要让事情变得更好，先让自己变得更好。

29.用微笑面对生活，用宽容接纳别人。用快乐解除忧伤，用行为赢取信任。用精神鼓励自己，用失败总结经验。用生活增长知识，用努力得到胜利。用智慧留下辉煌，用奋斗改变人生。

30.有能力就不必去气馁，有价值就不必炫耀。生命的质量取决于每天的心境，通过改变态度可以使得自己经常处于良好的心境状态。经过，才会明白坚持与放弃。就这样，于岁月中坚持，不言放弃。早安！

31.与其纠结着无法改变的过去，不如微笑着面对未来，因为生活，没有如果。

32.再次套用巴菲特的话，或完全改换他的措辞当其他人是泼妇时，要贪婪，母夜叉！

33.这个世界就是这样，男性改变世界，女性改变男性的世界观。

34.这个世界上任何东西都会被时间涂抹更改，但，有你在，我便也在。

35.只要内心不乱，外界就很难改变你什么。不要艳羡他人，不要输掉自己。

36.植树造林，改善生态环境，造福子孙后代。

37.最困难的时刻也许就是拐点的开始，改变一下思维方式就可能迎来转机。以平常心看世界，花开花谢都是风景。晚安，朋友！

证券从业资格证券基础知识真及答案解释

9月证券从业资格考试《证券基础知识》真题及答案解释
一、单选题((本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。以下各小题所给出的4选项中，只有一项最符合题目要求。))

1、 证券服务机构的虚假陈述采取过错推定，由（）举证其无过错。
A.证券服务机构
B.发行人
C.上市公司
D.证券投资者

答案 A
解析:证券服务机构制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给他人 造成损失的，应当与发行人、上市公司承担连带赔偿责任，但是，能够证明自己没有过 错的除外。

2、 对股票投资来讲，公司财务风险中最大的风险是（） 。
A.公司信用风险
B.公司经营风险
C.公司利率风险
D.公司亏损风险

答案 D
解析:对股票投资来讲，公司财务风险中最大的风险当属公司亏损风险。

3、 开放式基金的基金份额申购或赎回价格都直接按（）计价。
A.基金份额面值
B.基金资产总值
C.市场的供求状况
D.基金份额资产净值

答案 D
解析:开放式基金，其基金份额的申购或赎回价格都直接按基金份额资产净值计价。

4、 对股票投资来讲，公司财务风险中最大的风险是（） 。
A.经营风险
B.管理风险
C.公司亏损风险
D.信用风险

答案 C
解析:考核财务风险，对股票投资来讲，公司财务风险中最大的风险是公司亏损风险。

5、 股份公司向不特定对象公开募集股份的增资方式简称为（） 。
A.配股
B.增发
C.定向增发
D.发行可转换公司债券

答案 B
解析:股份公司向不特定对象公开募集股份的增资方式简称为增发。

6、 中国证券登记结算公司仅为（）开立结算账户，专用于证券交易成效后的清算交收，具 有结算履约担保作用。
A.客户
B.证券公司
C.证券交易所
D.证券业协会

答案 B
解析:中国证券登记结算公司仅为证券公司开立结算账户，专用于证券交易成效后的清 算交收，具有结算履约担保作用。

7、 金融期货交易结算所所实行的每日清算制度是一种（） 。
A.有资产的结算制度
B.无资产的结算制度
C.无负债的结算制度
D.有负债的结算制度

答案 C
解析:结算所实行无负债的每日结算制度，又称逐日盯市制度。

8、 普通股票是标准的股票，通过发行普通股票所筹集的资金成为股份公司 ( )的基础。
A.总资产
B.净资本
C.净资产
D.注册资本

答案 D
解析:通过发行普通股票所筹集的资金成为股份公司注册资本的基础。

9、 证券市场监管的( )原则要求证券市场具有充分的透明度。
A.公开原则
B.公平原则
C.公正原则
D.监督与自律相结合的原则

答案 A
解析:证券市场监管的公开原则要求证券市场具有充分的透明度。

10、 以获取非法利益的为目的，违反证券管理法规，在证券发行、交易及相前活动中从 事欺诈客户、虚假陈述等行为，属于( )行为。
A.操纵市场
B.内幕交易
C.制造传播虚假消息
D.欺诈客户

答案 D
解析:考察欺诈客户的定义。

11、 我国《证券法》规定，上市公司应当在每一会计年度的上半年结束之日起( )内，提 供中期报告。
A.4个月内
B.3个月内
C.2个月内
D.1个月内

答案 C
解析:年度报告应当在每个会计年度结束之日起 4 个月内，中期报告应当在每个会计年 度的上半年结束之日起 2 个个月内，季度报告应当在每个会计年度第 3 个月、第 9 个月 结束后的 1 个月内编制完成披露。

12、 证券交易所连续公开( )方式形成证券交易价格。
A.竞价
B.议价
C.竞标
D.叫价

答案 A
解析:交易所按连续、公开竞价方式形成证券价格。

13、 政府发行的证券品种一般为( )。
A.债券
B.股票
C.基金
D.互换

答案 A
解析:政府发行的证券品种仅限于债券。

14、 ( )是指在中国境外注册、 在香港上市但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自 中国内地的股票。
A.B股
B.H股
C.蓝筹股
D.红筹股

答案 D
解析:红筹股是指在中国中国境外注册、在香港上市但主要业务在中国内地或大部分股 东权益来自中国内地的股票。

15、 股票是一种有价证券，它是( )签发的证明股东所持股份的凭证。
A.注册公司
B.股份有限公司
C.合业企业
D.有限公司

答案 B
解析:股票是一种有价证券，它是股份有限公司签发的证明股东所持股份的凭证。

16、 在没有优先股的条件下， 普通股票每股账面价值是( )除以发行在外的普通股票的股 数求得的。
A.公司净资产
B.公司总资产
C.公司总负债
D.公司总收入

答案 A
解析:这是股票账面价值的定义。

17、 在美国存托凭证的发行中，下列说法不正确的是( )。
A.存券银行发出 ADR
B.存券银行一定要命令托管银行移送证券
C.将所购买的证券存放在托管银行
D.存券向 ADR 的持有者派发红利或利息

答案 B
解析:可以不必进行证券的传送。

18、 一般来说，期限较长的债券票面利率定得较高，是由于( )。
A.期限较长的债券流动性差，风险相对较大。
B.期限较长的债券流动性好，风险相对较小。
C.期限较长的债券流动性差，风险相对较小。
D.期限较长的债券流动性好，风险相对较大。

答案 A
解析:一般来说，期限较长的债券票面利率定得较高，是由于期限较长的债券流动性差， 风险相对较大。

19、 我国《证券公司融资融券业务试点管理办法》规定，客户交存的担保价值与其债务 的比例，超过证券交易所规定的水平的，客户可以按照证券交易所的规定和( )的约定， 提取担保物。
A.融资融券合同
B.担保协议
C.委托代理协议
D.托管协议

答案 A
解析:债券担保内容的第四条。

20、 既可以发行股票，又可以发行债券的经济主体是( )。
A.股份有限公司
B.有限责任公司
C.股份责任公司
D.合伙制企业

答案 A
解析:既可以发行股票，又可以发行债券的经济主体是股份有限公司。

21、 净资本是证券公司在( )的基础上对资产负债等项目和有关业务进行风险调整后得 出的综合性风险控制指标。
A.总资产
B.净资产
C.总资本
D.注册资本

答案 B
解析:净资本是证券公司在净资产的基础上对资产负债等项目和有关业务进行风险调整 后得出的综合性风险控制指标。

22、 以下哪种风险不属于系统风险( )。
A.信用风险
B.利率风险
C.经济周期波动风险
D.政策风险

答案 A
解析:系统风险包括政策风险、经济周期波动风险、利率风险和购买力风险；非系统风 险包括信用风险、经宫风险和财务风险。

23、 最可能存在投资者大量赎回风险的证券投资基金是( )。
A.契约型基金
B.开放式基金
C.封闭式基金
D.公司型基金

答案 B
解析:巨额赎回风险是开放式基金特有的风险。

24、 股权式衍生工具的种类不包括( )。
A.货币期货
B.股票期货
C.股票期权
D.股票指数期货

答案 A
解析:货币期货属于货币衍生工具。

25、 我国证券交易所采用的交易方式为( )。
A.专家经纪人制
B.经纪制
C.自助方式
D.做市商制

答案 B
解析:我国证券交易所采用的交易方式为经纪制。

26、 通常，加权股份指数是以样本股票( )为权数加以计算。
A.价格
B.发行量或成交量
C.量比
D.换手率

答案 B
解析:加权股份指数是以样本股票发行量或成交量为权数加以计算，双有基期加权、计 算期加权和向何加权之分。

27、 无面额股票谈化了票面价值的概念，但仍然有( )，它与面额股票的差别仅在表现形 式上。
A.面额价值
B.票面价值
C.内在价值
D.名义价值

答案 C
解析:常识题，考察无面股票与有面额股票的区别。

28、 我国《公司法》规定，公司从税后利润中提取法宝公积金后，经股东大会决议，可 以从税后利润中提取。( )
A.公交益金
B.红利
C.任意公积金
D.股息

答案 C
解析:公司从税后利润中提取法宝公积金后，经股东大会决议，可以从税后利润中提取 任意公积金。法律法规性问题。

29、 目前我国证券投资基金主要投资于( )。
A.未上市企业股权
B.实业
C.国内依法公开发行上市的证券
D.商品期货

答案 C
解析:目前我国证券投资基金主要投资于依法公开发行上市的证券、非公开发行股票、 国债、企业债券和金融债券、公司债券、货币市场工具、资产支持证券、权证等。

30、 为了增加( )的资本金，我国发行过特别国债。
A.国有商业银行
B.国有政策性银行
C.财政部
D.中央政府

答案 A
解析:特别国债是为了特定的政策目标而发行的国债。为了增加国有商业银行的资本金， 经第八届全国人大党委会第三十次会议审议通过，并经国务院批准，财下部 于 1998 年 8 月 18 日发行了 2.7000 亿元特别国债。

31、 当股票的市场价格高于买入价格时， 股票持有者卖出股票就可以赚取差价收益， 这 种差价称为( )
A.股息
B.红利
C.资本利得
D.利息

答案 C
解析:当股票的市场价格高于买入价格时，股票持有者卖出股票就可以赚取差价收益， 这种差价称为资本利得。

32、 《证券公司风险控制指标管理办法》 规定， 净资本与名项风险资本准备之和的比例 不得低于( )。
A.50%
B.70%
C.80%
D.100%

答案 D
解析:《证券公司风险控制指标管理办法》规定，净资本与名项风险资本准备之和的比 例不得低于 100%

33、 股票风险的内涵是指预期收益的( )。
A.不确定性
B.变动性
C.跳跃性
D.间断性

答案 A
解析:一般而言，风险是对投资者预期收益的背离，或者说证券收益的不确定性。

34、 ( )是指企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体以綦依法可支配的资产投 入公司形成的股份。
A.法人股
B.国有股
C.社会公众股
D.限售股

答案 A
解析:法人般是指是指企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体以綦依法可支配 的资产投入公司形成的股份。

35、 各国政府对股票基金的监管都十分严格，其主要目的是( )。
A.限制基金投资
B.减少基金的投资风险，保证投资收益
C.防止基金过度投机和操纵股市
D.避免投资过于分散

答案 C
解析:各国政府对股票基金的监管都十分严格，其主要目的是防止基金过度投机和操纵 股市。

36、 行业分类的依据主要是公司( )的来源比重。
A.收入或利润
B.原材料
C.负债
D.总资产

答案 A
解析:行业分类的依据主要是公司收入或利润的来源比重。

37、 如果要在美国市场上筹集资本，则须采用( )。
A.三级有担保存存托凭证
B.一级有担保存存托凭证
C.二级有担保存存托凭证
D.144A 存托凭证

答案 A
解析:如果要在美国市场上筹集资本，则须采用三级有担保存存托凭证。

38、 合约双方同意在未来日期按照固定价格买卖基础金融资产的合约，我们称之为( )。
A.远期合约
B.期货合约
C.金融远期合约
D.金融期货合约

答案 C
解析:此题考察金融远期合约的定义。

39、 欧洲债券是指借款人( )
A.在欧洲发行的债券
B.在本国以外的国家发行以本国货币为面值的债券
C.在本国以外的国家发行以该国货币为面值的债券
D.在本国以外的国家发行的，不以发行市场所在国货币为面值的国际债券

答案 D
解析:此题考察欧洲债券的定义。欧洲债券是指借款人在本国以外的国家发行的，不以 发行市场所在国货币为面值的国际债券。

40、 深圳证券交易所中小企业板块的交易由独立于主板市场交易系统的第二交易系统 承担，这是指( )。
A.监察独立
B.运行独立
C.代码独立
D.指数独立
答案 B
解析:此题考察运行独立的定义。

41、 目前我国权证交易实行( )回转交易。
A.T+0
B.T+1
C.T+2
D.T+3

答案 A
解析:目前我国权证交易实行 T+0 回转交易。

42、 证券公司的内部控制应当符合国有关法律法规和中国证监会的有关规定， 并与经营 规模、业务范围、风险状况及所处的环境相适应，以( )实现内部控制目标。
A.适当的价格
B.合理的成本
C.稳健的速度
D.相互制衡为目的

答案 B
解析:考察内部控制机制的合理性原则。

43、 对有证据证明可能转移违法资金、证券等涉案财产的，经( )批准，中国证监会可以 予以冻结或者查封。
A.证券交易所
B.国务院证券监督管理机构主要负责人
C.执法机构
D.司法部门

答案 B
解析:经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，中国证监会可以予以冻结或者查封。

44、 在证券发行市场上，不属于证券发行人的是( )。
A.公司
B.企业
C.政府
D.个人

答案 D
解析:证券发行人包括公司（企业） 、和政府机构。

45、 证券投资基金管理人的目标函数是( )利益的最大化。
A.管理人
B.托管人
C.份额持有人
D.监管人

答案 C
解析:证券投资基金管理人的目标函数是受益人（即份额持有人）利益的最大化。

46、 《公司债发行试点办法》规定公司债券发行采用( )，实行保荐制度，发行程序简单规范。
A.备案制
B.核准制
C.注册制
D.批准制

答案 B
解析:《公司债发行试点办法》规定公司债券发行采用核准制，实行保荐制度，发行程 序简单规范。

47、 证券公司可以接受( )家期货公司的委托，从事期货 IB 业务。
A.1
B.2
C.3
D.4

答案 A
解析:证券公司申请业务资格，应当符合的条件之三；全资拥有或者控股一家期货公司， 或者与一家期货公司被同一机构控制，且该期货公司具有实行会员分级结算制度期货交 易所的会员资格，申请日前 2 个月的风险指标持续符合规定。

48、 我国《证券公司融资融券业务试点管理办法》规定，证券公司申请融资融券业务试 点的条件之一是经营证券经纪业务已满（）年的创新试点类证券公司。
A.1
B.2
C.3
D.4

答案 C
解析:此题考察证券公司申请融资融券试点应具备的条件。

49、 （）被视为最具权威性的股份指数，被认为是反映美国政治、经济和社会最灵敏的 指标。
A.金融时报交易所指数
B.日经 225 股价指数
C.道-琼斯股价平均数
D.NASDAQ 市场及其指数

答案 C
解析:道-琼斯股价平均数被视为最具权威性的股份指数，被认为是反映美国政治、经济 和社会最灵敏的指标。

50、 在国际债券市场上， 不需要官方主管机构批准， 也不受货币发行国有法令管制的约 束的债券是（） 。
A.武士债券
B.扬基债券
C.熊猫债券
D.欧洲债券

答案 D
解析:常识是。其他三种债券都属于外国债券。

51、 以下有关实物债券的表述中正确的是（） 。
A.一种以收款凭证的格式记载债权人认购数量的债券
B.一种需借助投资者电脑账户作记录的债券
C.一种具有标准格式实物券面的债券
D.以某种货币为本位而发行的国债

答案 C
解析:常识是。考察实物债券的定义。

52、 《证券公司融资融券业务试点管理办法》规定，证券公司从事融资融券业务，应当 与客户签订（） 。
A.买者自负承诺函
B.风险揭示书
C.委托代理协议
D.融资融券合同

答案 D
解析:证券公司应当在向客户融资融券前与其签订融资融券合同，并在合同签订前向客 户履行告知义务。

53、 在很多股票交易所中， 买卖成效后并不立即进行资金和证券的交收和交割， 而是在 几个交易日内完成交割程序。因此，很多人认为远期交易本质上是（）的一种特殊情形。
A.期货交易
B.现货交易
C.期权交易
D.互换交易
答案 B
解析:很多人认为远期交易本质上是现货交易的一种特殊情形。

54、 目前，我国对证券交易所达成的多数证券交易均采用多边（）方式。
A.金额结算
B.净额结算
C.逐笔结算
D.全员结算

答案 B
解析:目前，我国对证券交易所达成的多数证券交易均采用多边净额结算方式。

55、 （）是证券监管工作的首要目标。
A.依法监管
B.保护投资者利益
C.保证证券市场的公平、效率和透明
D.降低系统性风险

答案 B
解析:保护投资者利益是证券监管工作的首要目标。

56、 我国 《基金法》 规定， 在基金管理人、 基金托管人都不召集基金份额持有人大会时， 代表基金份额（）以上的基金份额持有人有权自行召集。
A.5%
B.8%
C.10%
D.20%

答案 C
解析:我国《基金法》规定，在基金管理人、基金托管人都不召集基金份额持有人大会时，代表基金份额 10%以上的基金份额持有人有权自行召集。

57、 股票本身没有价值，但股票是一种代表（）的有价证券。
A.收益权
B.财产权
C.物权
D.股东权

答案 B
解析:股票本身没有价值，但股票是一种代表财产权的有价证券。

58、 依照我国《刑法》的规定，未经国家有关主管部门批准发行股票或公司、企业债券 的属于（） 。
A.欺诈发行股票、债券罪
B.操纵市场罪
C.内幕交易罪
D.非法发行股票和公司、企业债券罪

答案 D
解析:依照我国《刑法》的规定，未经国家有关主管部门批准发行股票或公司、企业债 券的属于非法发行股票和公司、企业债券罪。

59、 投资人可在规定的时间和场所向基金管理公司申购和赎回的基金被称为（） 。
A.封闭式基金
B.开放式基金
C.契约型基金
D.公司型基金

答案 B
解析:根据题目，这是开放式基金的特征。

60、 我国 《上市公司证券发行管理办法》 规定， 上市公司向原股东配售股份应当采用 （） 方式发行。
A.自销
B.包销
C.代销
D.直销

答案 C
解析:我国《上市公司证券发行管理办法》规定，上市公司向原股东配售股份应当采用 代销方式发行。

二、多选题((本大题共40小题，每小题1分，共40分。以下各小题所给出的4个选项中，至少有两项符合题目要求。))

61、 在证券市场中，发行市场与流通市场的关系是（） 。
A.发行市场是交易市场的基础和前提
B.交易市场是发行市场得以持续扩大的必要条件
C.交易市场是发行市场的基础和前提
D.发行市场是交易市场得以持扩大的必要条件

答案 AB
解析:发行市场是交易市场的基础和前提，交易市场是发行市场得以持续扩大的必要条件。

62、 深证证券交易所选取成份股的一般原则是（）
A.有一定的上市交易时间
B.有一定的上市规模
C.交易活跃
D.股价较高

答案 ABC
解析:考察深证证券交易所选取成份股的一般原则。

63、 作为发起人的企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体可以用货币出资， 也 可以用（）等其他形式的资产作价出资。
A.工业产权
B.实物
C.非专利技术
D.,土地使用权

答案 ABCD
解析:股东可以用货币出资，也可以用实物、工业产权、非专利技术、土地使用权作价出资。

64、 关于证券市场特征和有价证券的表述，正确的是（）。
A.证券市场是财产权利直接交换的场所
B.证券市场上的交易对象是作为经济权益凭证的有价证券
C.有价证券是价值的直接代表
D.证券市场是风险直接交换的场所

答案 ABCD
解析:常识题，考察证券市场特征以及有价证券。

65、 证券市场的基本功能包括（）。
A.定价功能
B.筹资一融资
C.资本配置功能
D.调节供求功能

答案 AC
解析:证券市场的基本功能包括筹集一投资功能、定价功能、资本配置功能

66、 根据现行规定，证券业从业人员禁止从事的行为是（）。
A.损害社会公共利益，所在机构或者他人的合法权益
B.贬损同行或以不正当竞争手段争揽业务
C.拒绝从事与其履行职责有利益冲突的业务
D.违规向客户作出投资不收损失或保证最低收益的承诺

答案 ABD
解析:考察从业人员一般性禁止行为。

67、 证券市场禁入措施的使用对象包括（）。
A.发行人、上市公司的董事、监事、高级管理人员，其他信息披露义务人或者其他信息 披露义务人的董事、监事、高级管理人员
B.发行人、上市公司的控股股东，实际控制人或者发行人，上市公司的控股股东，实际 控制人的董事、监事、高级管理人员
C.证券公司的控股股东、实际控制人或者证券公司的控股股东、实际控制人的董事、监 事、高级管理人员
D.散户投资者

答案 ABC
解析:适用的范围的内容。

68、 宏观经济发展水平和状况是影响股票价格的重要因素， 这种影响的主要因素是( ) 。
A.干扰因素深
B.涉及范围广
C.作用机制复杂
D.对股票短期影响大

答案 ABC
解析:短期印象不太确切，对股票短期影响大的是公司经营状况

69、 开放式基金的特点有（）。
A.收益率一般低于封闭性基金的收益率
B.基金份额可以在基金合同约定的时间和场所申购和赎回
C.交易价格取决于每一基金份额净资产值的大小
D.基金份额不固定

答案 BCD
解析:收益率无法比较，有可能低也有可能高

70、 证券公司的资产管理业务包括（）。
A.定向资产管理业务
B.集合资产管理业务
C.专项资产管理业务
D.特定资产管理业务

答案 ABC
解析:证券公司的资产管理业务的 3 种类型。

71、 对于发行人而言，发行现金汇入型附认股权证的公司债券的不利影响包括（ ） 。
A.一次发行。两次融资
B.相对于普通可转换债券，发行者一直都有偿还本息的义务
C.无赎回或强制转股条款，从而在发行人股票价格高涨或者市场利率大幅度降低时，发 行人需要承担一定的机会成本
D.如果债券附带美式权证，会给发行人的资金规划带来一定的不利影响

答案 BCD
解析:一次发行。两次融资是该种公司债券的有利点，非不利影响。

72、 根据证券行权时买卖的标的股票来源不同，权证分为（ ） 。
A.认股权证
B.股权类权证
C.债券类权证
D.备兑权证

答案 AD
解析:根据证券行权时买卖的标的股票来源不同，权证分为认股权证和备兑权证

73、 金融衍生工具的对应的基础金融产品包括（ ） 。
A.债券
B.股票
C.银行定期存款单
D.金融衍生工具

答案 ABCD
解析:金融衍生工具的金融产品不仅包括现货金融产品（如债券、股票、银行定期存款 单等等）也包括金融衍生工具。

74、 设立证券公司需要符合的条件有（ ） 。
A.有符合法律、行政法规规定的公司章程
B.有符合《证券法》规定的注册资金
C.主要股东具有持续盈利能力，信誉良好，最近 3 年无重大违法违规记录，净资产不得 低于人民币 2 亿元
D.主要股东具有持续盈利能力，信誉良好，最近 3 年无重大违法违规记录，净资产不得 低于人民币 3 亿元

答案 ABC
解析:此题考察证券公司的设立条件。

75、 证券投资咨询机构及其从业人员不得从事下列活动（） 。
A.代理委托人从事证券投资
B.与委托人约定分享证券投资收益或者分担证券投资损失
C.买卖本咨询机构提供服务的上市公司股票
D.利用传播媒介或者通过其他方式提供、传播虚假信息或者误导投资者的信息。

答案 ABCD
解析:上述都是不得从事的行为。

76、 证券市场的产生和发展，主要归因于（） 。
A.股份制的发展
B.信用制度的发展
C.社会分工的日益复杂，商品经济日益发展
D.社会化大生产产生了对巨额资金的需求

答案 ABCD
解析:常识题，考察债券市场的发展。

77、 下列项目中可以作为债权类资产远期合约的基础工具的是（） 。
A.定期存款单
B.短期债券
C.长期债券
D.单个股票

答案 ABC
解析:债券类资产的远期合约主要包括定期存款单、短期债券、长期债券、商业票据等 固定收益证券的远期合约。

78、 首次公开发行股票中，符合中国证监会关于询价对象规定条件的机构是（） 。 A.证券投资基金公司
B.证券公司
C.信托投资公司
D.财务公司

答案 ABCD
解析:上述都是符合规定条件的询价机构。

79、 债券是（） 。
A.债权债务关系的表现
B.真实资本
C.无期证券
D.有价证券

答案 AD
解析:债券是虚拟资本，但是它是真实资本的代表，是债权债务关系的表现；具有偿还 性，不是无期证券。

80、 根据市场的功能划分，证券市场可分为（） 。
A.证券回购市场
B.证券发行市场
C.证券转换市场
D.证券交易市场

答案 BD
解析:证券市场分为证券发行市场和证券交易市场。

81、 下列表述中正确的是（） 。
A.参与美国存托凭证发行与交易的中介机构包括存券银行、托管银行和中央存托公司
B.在 ADR 交易过程中，托管银行负责 ADR 的注册和过户
C.存券银行为 ADR 持有者和基础证券发行人提供信息和咨询服务
D.中央存托公司负责 ADR 的保管和清算

答案 ACD
解析:在 ADR 交易过程中，由”存券银行”而非”托管银行”负责 ADR 的注册和过户。

82、 下列计算基金资产净值和基金份额净值公式正确的是（） 。
A.基金资产净值=基金资产总额/基金负债
B.基金资产净值=基金资产总额-基金负债
C.基金份额净值=基金资产净值/基金总份额
D.基金份额净值=基金资产净值-基金总份额

答案 BC
解析:基金资产净值=基金资产总额-基金负债；基金份额净值=基金资产净值/基金总份额。

83、 一般说来，证券投资基金当事人之间的关系包括（） 。
A.发行人和持有人之间的关系
B.持有人和管理人之间的关系
C.管理人与托管人之间的关系
D.持有人与托管人之间的关系

答案 BCD
解析:一般说来，证券投资基金当事人之间的关系包括持有人和管理人之间的关系、管 理人与托管人之间的关系、持有人与托管人之间的关系。

84、 我国《证券法》规定，证券登记结算机构应履行的职责包括（） 。
A.证券交易所上市证券交易的清算和交收
B.证券持有人名册登记
C.为证券发行出具法律意见书
D.证券的存管和过户

答案 ABD
解析:《证券法》规定，证券登记结算机构应履行的职责包括：证券交易所上市证券的 清算和交收、证券持有人名册登记、证券的存管和过户。

85、 证券发行的承销方式主要有（） 。
A.全额包销
B.余额包销
C.自销
D.代销

答案 ABD
解析:承销包括包销和代销，包销包括全额包销和余额包销。

86、 创业板股票首次公开发行的程序包括（） 。
A.首先由发行人董事会就股票发行的具体方案、 募集资金使用的可行性及其他必须明确 的事项作出决议，并提请股东大会批准
B.其次，发行人股东大会就本次发行股票作出决议
C.最后，由发行人按照中国证监会有关规定制作申请文件
D.由保荐人保荐并向中国证监会申报

答案 ABCD
解析:考察在创业板的发行程序。

87、 按基础工具的种类，金融衍生工具可以分为( )。
A.股权类产品和衍生工具
B.货币衍生工具
C.利率衍生工具
D.信用衍生工具

答案 ABCD
解析:按基础工具的种类，金融衍生工具可以分为股权类产品和衍生工具、货币衍生工、 率衍生工具、 信用衍生工具。

88、 根据我国《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的规定，衍生工具包 括( )。
A.独立衍生工具
B.股票衍生工具
C.嵌入式衍生工具
D.信用衍生工具

答案 AC
解析:按照我国《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》的规定，衍生工具包 括独立衍生工具、嵌入式衍生工具。

89、 投资者投资于债券的收益来自( )。
A.资本利得
B.再投资收益
C.利息收益
D.公积金转增收益

答案 ABC
解析:公积金转增收益是投资者投资于债券的收益。

90、 公司的内部控制目标包括( )。
A.保证经营的合法合规及证券公司内部规章制度的贯彻执行。
B.规范经营风险和道德风险。
C.保证客户和证券公司的资产的安会、完整。
D.保证公司的业务记录，财务信息和其他信息的可靠、完整、及时。

答案 ABCD
解析:还包括提高证券公司经营效率和效果。

91、 证券投资基金支付的费用主要有以下方面（） 。
A.基金管理费
B.申购赎回费
C.基金托管费
D.基金销售服务费

答案 ACD
解析:证券投资基金支付的费用主要有基金管理费、基金托管费、基金交易费、基金运 作费和基金销售服务费等。申购赎回费用由投资者承担。

92、 债券所规定的借贷双方的权利义务关系包含的含义有（） 。
A.发行人是借入资金的经济主体
B.投资者是出借资金的经济主体
C.发行人必须在约定的时间付息还本
D.债券发行反映了发行者和投资者之间的债权债务关系，而且是这一关系的法律凭证

答案 ABCD
解析:此题考查对债券定义的理解，四个选项都是正确的。

93、 每个经济周期一般都要经过（）等阶段。
A.高涨
B.稳定
C.停滞
D.衰退

答案 AD
解析:每个经济周期一般都要经过高涨、衰退、萧条、复苏 4 个阶段。

94、 根据资产证券化的基础资产不同，可以分为（）等类别。
A.不动产证券化
B.信贷资产证券化
C.未来收益证券化
D.债券组合证券化

答案 ABCD
解析:上述都是。

95、 以下关于证券投资基金、股票、债券说法正确的是（） 。
A.反映的经济关系不同
B.所筹集资金的投向不同
C.风险水平不同
D.基金所筹集的资金主要投向实业

答案 ABC
解析:基金所筹集的资金主要投向有价证券。

96、 无记名股票的特点包括（） 。
A.股东权利归属股票的持有人
B.认购股票时要求一次缴纳出资
C.转让相对简便
D.安全性较差

答案 ABCD
解析:上述都是无记名股票的特点。

97、 债券票面金额定得较小，将会（） 。
A.印刷费用较高
B.持有者分布较广
C.发行工作量大
D.有利于小额投资者购买

答案 ABCD
解析:债券票面金额定得较小，将会印刷费用较高、持有者分布较广、发行工作量大、 但是有利于小额投资者购买。

98、 我国目前对基金投资进行限制的主要目的是（） 。
A.引导基金分散投资，降低风险
B.避免基金操纵市场
C.发挥基金引导市场的积极作用
D.保证基金的投资收益

答案 ABC
解析:我国目前对基金投资进行限制的 3 个主要目的。

99、 基金份额持有人享有基金 的( )。
A.基金份额转让权
B.投资管理权
C.收益权
D.资产保管权

答案 AC
解析:基金份额持有人的基本权利包括对基金收益的享有权、对基金份额的转让权和一 定程度上对基金经营决策的参与权。

100、 根据证监会的规定，可以接受证券公司提供 IB 业务的期货公司有( )。
A.证券公司全资拥有的期货公司
B.证券公司控股的期货公司
C.与证券公司被同一机构控制的期货公司
D.与证券公司无业务往来的公司

答案 ABC
解析:证券公司只能接受其全资拥有的期货公司、或者同一机构控制的期货公司的委托 从事介绍业务，不能接受其他期货公司的委托从事介绍业务。

三、判断题((本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。判断以下各小题的对错。))

101、 地方政府债券是由地方政府发行，由中央政府负责偿还的债券。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:地方政府债券是由地方政府发行并负责偿还的债券。

102、 外国债券也被称为无国籍债券。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:欧洲债券不以发行市场所在国的货币为面值，故也称无国籍债券。

103、 根据产品形态，金融衍生工具可分为交易所交易的衍生工具和嵌入式衍生工具。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:据产品形态，金融衍生工具可分为独立衍生工具和嵌入式衍生工具。

104、 短期债券的票面利率一定低于长期债券的票面利率。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:短期债券的票面利率不一定低于长期债券的票面利率。有时也会出现短期债券票 面利率高而长期债券票面利率低的情况。

105、 证券公司有效的内部控制可以合理保障客户和证券公司资产的安全、完整。 A.正确
B.错误

答案 A
解析:考察内部控制的目标。

106、 我国现在法律规定，百分之九十以上的基金资产投资于债券的，为债券基金。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:债券基金应有 80%以上的资产投资于债券。

107、 股票市场中，经常观察到某一行业（例如房地产）或者板块（例如金融）的股票在 特定时期中表现出齐涨共跌的特征。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:行业因素。

108、 修正股份平均数是在简单算术股份平均数法的基础上，当发生拆股、增资配股时， 通过变动除数，使股价平均数不受影响。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:修正股份平均数是在简单算术股份平均数法的基础上，当发生拆股、增资配股时， 通过变动除数，使股价平均数不受影响。

109、 流通国债的转让只能通过证券交易所进行。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:流通国债的转让一般在证券市场上进行，如通过证券交易所或柜台市场交易。

110、 基金份额持有人是基金资产的实际所有者。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:基金份额持有人即基金投资者，是基金的出资人、基金资产的所有者和基金投资 回报的受益人。

111、 根据我国政府对 WTO 的承诺，加入 3 年内，中外合营证券公司可以（不通过中方 中介）从事 A 股的承销，从事 B 股和 H 股、政府和公司债券的承销和交易，以及发起 设立基金。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:考察我国证券业加入 WTO 后对外开放的内容。

112、 中证基金指数的样本空间为当前市场上的所有开放式基金。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:中证基金指数的样本空间为当前市场上的所有开放式基金（不包括货币型基金和 保本型基金） 。

113、 指数基金的收益率都高于市场平均收益率。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:在以机构投资者为主的市场中，指数基金可以获得市场平均收益率，可以为股票 投资者提供比较稳定的投资回报。

114、 我国《公司法》规定，公司法定公积金转为资本时，所留在的该项公积金不得少于 转增后公司注册资本的百分之二十五。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:不少于转增”前”公司注册资本的 25%，而非转增”后”。

115、 有相当数量的金融衍生工具是在非金融变量的基础上开发的。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:作为金融衍生工具变量种类繁多，主要是各类资产价格、价格指数等，近年来， 某些自然现象（如气温、降雪量、霜冻、飓风）甚至人类行为（如选举、温室气体排放） 也逐渐成为金融衍生工具的基础变量。这些自然现象和人类行为是非金融变量。

116、 龙债券的发行人来自亚洲、欧洲、北美洲、南美洲，投资者主要来自亚洲的国家。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:龙债券的发行人来自亚洲、欧洲、北美洲、南美洲，投资者主要来自亚洲的国家。

117、 与股票和基金不同，债券的利率一般是事前确定的，所以投资债券不存在风险。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:债券有利率风险和购买力风险、信用风险等。

118、 通常股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并在的关系。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:通常股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并在的关系。

119、 我国《证券法》规定，证券公司不得从事向客户融资或融券业务。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:证券公司开展融资融券业务试点必须经中国证监会批准。

120、 道-琼斯股价平均数被视为最具权威性的股价指数，被认为是反映美国政治、经济 和社会状况最灵敏的指标。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:道-琼斯股价平均数被视为最具权威性的股价指数，被认为是反映美国政治、经济 和社会状况最灵敏的指标。

121、 美式权证仅可以在权证失效日当日行权。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:美式权证可以在权证失效日之前任何交易日行权。

122、 普通股股东是否具有优先认股权，取决于认购价格与股权登记日的关系。 A.正确
B.错误

答案 B
解析:普通股股东是否具有优先认股权，取决于认购时间与股权登记日的关系。

123、 地方政府为筹集资金建设某项具体工程而发行的债券是普通债券。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:地方政府为筹集资金建设某项具体工程而发行的债券是专项债券。

124、 证券公司不得为其股东或股东的关联人提供融资或担保。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:这属于《证券法》第一百三十条的规定。

125、 由于购买力风险属于系统风险，所以购买力风险对不同证券的影响是相同的。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:购买力风险对不同证券的影响是不同的，最容易受损害的是固定收益证券，如优 先股、债券。

126、 发行收益公司债的公司只有将收益公司债的利息付清后，股东才能分红。 A.正确
B.错误

答案 A
解析:这是收益公司债券的特点。

127、 债券基金收益与市场利率是呈反向变化关系， 即随着市场利率的上升， 债券基金的 收益将下降。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:若市场利率上调，债券基金的收益将下降。

128、 股票型基金的托管费率要高于债券型基金及货币市场基金的托管费率。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:股票型基金的托管费率要高于债券型基金及货币市场基金的托管费率。

129、 证券公司作为期货公司的介绍经纪商， 能够为客户提供协助开户、 提供期货行情信 息及交易设施、协助风险控制、办理期货保证金等服务。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:证券公司作为期货公司的介绍经纪商，能够为客户提供协助开户、提供期货行情 信息及交易设施、协助风险控制等服务业务，不能办理期货保证金业务。

130、 证券流通市场又称为证券一级市场或者初级市场。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:证券发行市场又称为证券一级市场或者初级市场：证券交易市场又称为二级市场 或次级市场。

131、 目前，我国证券市场监管的手段主要有法律手段、经济手段和行政手段。 A.正确
B.错误

答案 A
解析:目前，我国证券市场监管的手段主要有法律手段、经济手段和行政手段。

132、 基金托管费通常按月计算并支付给托管人。( )
A.正确
B.错误

答案 B
解析:基金托管费通常按日计算并累计，按月支付给托管人。

133、 指数基金的投资非常分散，可以完全消除投资组合的非系统风险。( )
A.正确
B.错误

答案 A
解析:指数基金的投资非常分散，可以完全消除投资组合的非系统风险，而且可以避免 由于基金持股集中带来的流动性风险。

134、 根据我国证券从业人员资格管理的有关规定，年满 18 周岁，具有高中以上文化程度 和完全民事行为能力的人员均可参加中国证券从业人员资格考试。( )
A.正确
B.错误

答案 A
解析:考察证券从业资格的取得和执业证书。

135、 金融远期合约规定了现在交割的资产、交割的日期、交割的价格和数量，合约条款根据买方需求确定。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:金融远期合约规定了将来交割的资产、交割的日期、交割的价格和数量，合约条 款根据买方需求确定。

136、 证券市场监管是指证券管理机关运用法律的、 经济的以及必要的行政手段， 对证券 的募集、发行、交易等行为及证券投资中介机构的行为进行监督与管理。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:证券市场监管是指证券管理机关运用法律的、经济的以及必要的行政手段，对证 券的募集、发行、交易等行为及证券投资中介机构的行为进行监督与管理。

137、 无担保的存托凭证只是由一家银行根据市场的需求发行。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:无担保的存托凭证由一家或多家银行根据市场的需求发行。

138、 根据我国政府对世贸组织的承诺， 我国证券业在 5 年过渡期对外开放的内容包括外 国证券机构可以直接从事 B 股交易。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:根据我国政府对世贸组织的承诺，我国证券业在 5 年过渡期对外开放的内容包括 外国证券机构可以直接从事 B 股交易。

139、 交易所交易基金是一种在证券交易所交易的、 代表短期股票投资信托所有权的有价 证券。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:交易所交易基金（ETF）是一种在交易所上市的、基金份额可变的一种基金运作方 式。

140、 基金托管人是基金投资收益的受益人。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:基金份额持有人是基金投资收益的受益人。

141、 我国《证券法》规定，社会募集公司申请股票上市的条件之一是：公司股本总额超 过人民币 4 亿元的，向社会公开发行股份的比例为 20%以上。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:我国《证券法》规定，社会募集公司申请股票上市的条件之一是：公司股本总额 超过人民币 4 亿元的，向社会公开发行股份的比例为 10%以上。

142、 证券公司通过管理委员会、 执行委员会等形式行使总经理职权的， 其组成人员应当 取得证券公司高级管理人员任职资格。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:此题考查对证券公司经理层的理解。

143、 期货的价格与未来的现货价格之间可能存在一定的偏离。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:期货的价格与未来的现货价格之间可能存在一定的偏离。

144、 在我国曾发行的国债种类中，无记名国债是一种实物债券。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:在我国曾发行的国债种类中，无记名国债是一种实物债券。

145、 新上证综指选择已完成股权分置改革的沪市上市公司组成样本， 实施股权分置改革 的股票在方案实施后的第二个交易日纳入指数。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:新上证综指选择已完成股权分置改革的沪市上市公司组成样本，实施股权分置改 革的股票在方案实施后的第二个交易日纳入指数。

146、 证券服务机构因误导性陈述给他人造成损失，应当承担主要赔偿责任。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:证券服务机构因误导性陈述给他人造成损失，应当与发行人、上市公司承担连带 赔偿责任，但是，能够证明自己没有过错的除外。

147、 证券公司子公司不得直接或者间接持有其控股股东、 受同一证券公司控股的其他子 公司的股权或股份，可以以其他方式想其控股股东、受同一证券公司控股的其他子公司 投资。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:考察对证券公司设立子公司的监管要求中禁止相互持股的情形。

148、 金融期货合约设计成标准化合约的目的之一是为了便于对冲，从而避免实物交割。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:金融期货合约设计成标准化合约的目的之一是为了便于对冲，从而避免实物交割。 大多数期货合约并不进行实物交割，而是在到期之前即已平仓。

149、 有担保的存托凭证由基础证券发行人的承销商委托一家存券银行发行。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:有担保的存托凭证由基础证券发行人的承销商委托一家存券银行发行。

150、 证券交易所决定上市证券的每日收盘价。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:交易所本身不进行证券买卖，也不决定证券价格。

151、 美国存托凭证托管银行是由存券银行在基础证券发行国安排的银行， 它通常是存券 银行在当地的分行，附属行或代理行。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:美国存托凭证托管银行是由存券银行在基础证券发行国安排的银行，它通常是存 券银行在当地的分行，附属行或代理行。

152、 在场外交易市场中，做市商以较低的价格买进证券，再以略高的价格卖出，从中赚 取差价，但其加价幅度一般受到限制。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:在场外交易市场中，做市商以较低的价格买进证券，再以略高的价格卖出，从中 赚取差价，但其加价幅度一般受到限制。

153、 对于投资于附息债券的投资者来说， 如果未来的再投资收益率低于购买债券时预期 的到期收益率，则投资者将面临再投资风险。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:此题考察对债券再投资的理解。

154、 公平原则要求证券监管机构在其他两个原则的基础上，对一切被监管对象给予公正待 遇。 （）
A.正确
B.错误

答案 B
解析: “公正”而不是”公平”原则要求证券监管机构在公开、 公平原则的基础上， 对一切被 监管对象给予公正待遇。

155、 从交易结构上看，可以将互换交易视为一系列现货交易的组合。 （）
A.正确
B.错误

答案 B
解析:从交易结构上看，可以将互换交易视为一系列远期交易的组合。

156、 权证的行权结算方式是证券给付结算方式（）
A.正确
B.错误

答案 B
解析:权证的行权结算方式分为证券给付结算方式和现金结算方式两种。

157、 一般来说，在国际金融市场筹资时，通常以债券发行国的货币或国际通用货币作为其 面值的计量单位。 。 （）
A.正确
B.错误

答案 B
解析:在国际金融市场筹资时

158、 基金资产净值等于基金资产总值减去基金负债总值（） 。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:基金资产净值等于基金资产总值减去基金负债总值

159、 证券交易所被授予了一部分原由政府部门行使的监管权利， 是证券市场的一线监管 者。
A.正确
B.错误

答案 A
解析:我国《证券法》将原由政府部门行使的一部分权利授予了证券交易所，从而确认 了证券交易所的组织特性和监管特性。

160、 普通股股东有权利随时要求分配公司资产。
A.正确
B.错误

答案 B
解析:普通股股东行驶剩余资产分配权不是任意的，必须是在公司清算解散之时。